È operativo Agrex: il mercato dei future per il grano duro Dal 21 gennaio anche l’Italia ha il suo mercato dei future, per adesso limitato al grano duro. Agrex, (Agricultural Derivatives Exchange) è il nuovo segmento di derivati su merci agricole di Idem, il mercato dei derivati gestito da Borsa Italiana. Come preannunciato su L’Informatore Agrario n. 43/2012 si partirà con i futures sul grano duro, ma l’intenzione, dopo un periodo di rodaggio che servirà a testare il grado di partecipazione degli operatori, è di allungare la lista dei prodotti trattati. I futures sono contratti che hanno per oggetto la compravendita, a termine, di un determinato prodotto. Nel caso dei futures lo scambio avviene a una data futura (scadenza) e a un prezzo prestabilito e il buon fine del contratto è assicurato dalla Cassa di compensazione e garanzia (Cc&g, soggetto terzo che si inserisce tra il compratore e il venditore) attraverso meccanismi di garanzia sufficienti a coprire i costi di un’eventuale insolvenza. Le Casse di compensazione sono società che agiscono come controparte centrale del mercato assumendosi, per ogni contratto negoziato, il ruolo di acquirenti nei confronti dei venditori e di venditori nei confronti degli acquirenti. Non c’è rischio, in questo modo, di insolvenza. L’idea alla base dei contratti future è quella di limitare le oscillazioni dell’offerta che possono determinare estrema volatilità nei prezzi del grano duro: i futures permettono agli operatori di coprirsi da variazioni indesiderate, promuovendo una migliore programmazione e aumentando la trasparenza del mercato. È possibile accedere alle negoziazioni su Agrex attraverso un intermediario finanziario o in maniera diretta. La modalità di accesso tramite intermediario e quella più conveniente per le società che prevedono di non negoziare volumi sufficientemente elevati da giustificare i costi fissi di un’adesione diretta al mercato. Gli orari di negoziazioni vanno dalle 14,30 alle 17,40. Le caratteristiche qualitative e merceologiche richieste al grano duro sono le seguenti: Peso Specifico: 76.00 kg/hL min., proteine: 11,5% min., umidità: 13,5% max, impurità: 2% max, vitrei: 62% min., germinati: 2% max, volpati: 12% max, spezzati: 6% max, altri cereali: 3% max, fusariati: 0,5% max. Agrex, con l’istituzione dei futures sul grano duro, offrirebbe quindi vantaggi agli agricoltori che potranno fissare il prezzo del duro anche prima delle semine, o in largo anticipo rispetto all’epoca della maturazione, coprendosi in questo modo dal rischio di una riduzione dei prezzi. Per maggiori informazioni: www.borsaitaliana.it/derivati/commodities/comediventaremembro.htmFonte: l'Informatore Agrario
Riusciremo a contrattare prima le nostre produzioni o qualcuno come al solito se ne approfitterà ?
È operativo Agrex: il mercato dei future per il grano duro Dal 21 gennaio anche l’Italia ha il suo mercato dei future, per adesso limitato al grano duro. Agrex, (Agricultural Derivatives Exchange) è il nuovo segmento di derivati su merci agricole di Idem, il mercato dei derivati gestito da Borsa Italiana. Come preannunciato su L’Informatore Agrario n. 43/2012 si partirà con i futures sul grano duro, ma l’intenzione, dopo un periodo di rodaggio che servirà a testare il grado di partecipazione degli operatori, è di allungare la lista dei prodotti trattati. I futures sono contratti che hanno per oggetto la compravendita, a termine, di un determinato prodotto. Nel caso dei futures lo scambio avviene a una data futura (scadenza) e a un prezzo prestabilito e il buon fine del contratto è assicurato dalla Cassa di compensazione e garanzia (Cc&g, soggetto terzo che si inserisce tra il compratore e il venditore) attraverso meccanismi di garanzia sufficienti a coprire i costi di un’eventuale insolvenza. Le Casse di compensazione sono società che agiscono come controparte centrale del mercato assumendosi, per ogni contratto negoziato, il ruolo di acquirenti nei confronti dei venditori e di venditori nei confronti degli acquirenti. Non c’è rischio, in questo modo, di insolvenza. L’idea alla base dei contratti future è quella di limitare le oscillazioni dell’offerta che possono determinare estrema volatilità nei prezzi del grano duro: i futures permettono agli operatori di coprirsi da variazioni indesiderate, promuovendo una migliore programmazione e aumentando la trasparenza del mercato. È possibile accedere alle negoziazioni su Agrex attraverso un intermediario finanziario o in maniera diretta. La modalità di accesso tramite intermediario e quella più conveniente per le società che prevedono di non negoziare volumi sufficientemente elevati da giustificare i costi fissi di un’adesione diretta al mercato. Gli orari di negoziazioni vanno dalle 14,30 alle 17,40. Le caratteristiche qualitative e merceologiche richieste al grano duro sono le seguenti: Peso Specifico: 76.00 kg/hL min., proteine: 11,5% min., umidità: 13,5% max, impurità: 2% max, vitrei: 62% min., germinati: 2% max, volpati: 12% max, spezzati: 6% max, altri cereali: 3% max, fusariati: 0,5% max. Agrex, con l’istituzione dei futures sul grano duro, offrirebbe quindi vantaggi agli agricoltori che potranno fissare il prezzo del duro anche prima delle semine, o in largo anticipo rispetto all’epoca della maturazione, coprendosi in questo modo dal rischio di una riduzione dei prezzi. Per maggiori informazioni: www.borsaitaliana.it/derivati/commodities/comediventaremembro.htmFonte: l'Informatore Agrario