Lucky_borsafinanza, borsa e dintorni |
AREA PERSONALE
TAG
MENU
LINK CONSIGLIATI
- Corso Opzioni
- Investire con il trend
- Macroeconomia
- Meteogiornale
- Hdblog
- Borsa quotazioni e news
- Quotazioni forex
- Carl_Futia
- Doug_Short
- SP_500
- Marco Cattaneo
- Scenarieconomici
- Cobraf
- Vocidallestero
- Micalizzi_Blog
- Keynesblog
- finanza.com
- Commodities_trading
- Traderlink
- Financialounge
- Trendonline
- You_Videolive
- Trendonline_Video
- Fonti.TV
- ClassCNBC
- Micromega
- Byoblu
DISCLAIMER
Non intendo sollecitare investimenti.
Chiunque utilizzi spunti derivanti dalla mia analisi agisce a proprio rischio e pericolo.
« The ECRI Weekly Leading Index | Analisi settimanale prin... » |
Citi: Con i rendimenti dei Bond arrivati a tale punto, le azioni dovrebbero CrashareAbbiamo appena avuto una notevole divergenza tra i rendimenti dei bond a 10 anni e il mercato azionario statunitense. Fino all'inizio del secondo trimestre del 2010, sembravano muoversi in tandem, come mostrato in un grafico da Robert Buckland di Citi sotto. Eppure, da allora, hanno percorsi separati. I rendimenti obbligazionari sono crollati, con il 10 anni sotto il -2.4% in questo momento, mentre il mercato azionario è salito.
Sì, lo sappiamo, il quantitative easing (QE) è sulla strada ... ma non dimenticate che abbiamo già avuto un giro di QE prima, e allora non abbiamo visto questa divergenza, in base alla tabella di cui sopra.. Quindi QE non è sufficiente a spiegare questo. Sig. Buckland pensa che la divergenza è insostenibile e dovrà alla fine giungere al termine: Robert Buckland di Citi : Il recente rimbalzo dei titoli azionari sembra abbastanza logico per noi. Valutazioni dell’aspetto economico e le preoccupazioni circa un utile per azione (EPS globale) da double dip appare esagerato. Per quanto riguarda l'enigma mostrato nella Figura 15 (il break-down nella stretta relazione tra i prezzi azionari e rendimenti delle obbligazioni governative) Citi equity e strateghi sulle previsioni dei tassi suggeriscono che, in parte come risultato di QE, i rendimenti obbligazionari restino insostenibilmente bassi piuttosto che prezzi azionari siano considerati insostenibilmente alti. In effetti, le nostre analisi recenti mostrano che divergenze precedenti in questo rapporto sono state più spesso risolte attraverso la correzione delle obbligazioni rispetto alla correzione delle azioni. Così uno dei mercati è 'sbagliato' ed è più probabile che lo sia il mercato obbligazionario, così pensa Citi. libera traduzione da http://www.businessinsider.com/ |
Inviato da: cassetta2
il 19/04/2023 alle 17:44
Inviato da: cassetta2
il 29/03/2020 alle 14:46
Inviato da: cassetta2
il 22/10/2019 alle 10:50
Inviato da: Lucky340
il 11/10/2019 alle 21:32
Inviato da: Lucky340
il 01/06/2018 alle 10:05